ИТОГИ? ГОДА:? Банковская? розница? медленно? оттаивает? после? «ядерной? зимы«

Российские? банки? осторожно? отмечают? некоторое? потепление? на? рынке? розничного? кредитования? после? его? падения? в? начале? года.? Впрочем,? по? мнению? большинства? опрошенных? «Интерфаксом«? игроков,? улучшение? ситуации? пока? не? способно? компенсировать? потерь? прошлой? зимы.

Розница, которую многие банкиры называли драйвером роста рынка в предыдущие годы, в конце 2014 года резко просела. А в середине 2015 года кредитование физлиц в годовом выражении перешло в отрицательную плоскость. По данным ЦБ, за 11 месяцев совокупный портфель займов банков физлицам сократился на 5,8% — до 10,67 трлн рублей на 1 декабря.

Согласно исследованию Объединенного кредитного бюро (ОКБ), в январе-ноябре банки выдали физлицам порядка 14,5 млн кредитов на 1,9 трлн рублей, что в два раза меньше прошлогоднего уровня (28 млн кредитов на 4 трлн рублей).

ДАВЛЕНИЕ НА ЧЕК
Сильнее всего в текущем году пострадал сегмент с минимальными «средними чеками» — потребительское кредитование. Совокупный портфель таких займов помесячно начал сокращаться в декабре 2014 года, после резкого роста волатильности на рынке и взлета ключевой ставки ЦБ до 17% с 10,5% годовых. По данным регулятора, тогда портфель уменьшился на 1,1%, а за следующие 11 месяцев снижение составило 8,9%. Сбербанк (MOEX: SBER) в первые месяцы 2015 года зафиксировал падение спроса на потребкредиты со стороны населения в 4 раза, сообщал глава банка Герман Греф в апреле.
Первые признаки оживления на рынке потребкредитов банкиры стали отмечать в конце весны, хотя давать даже приблизительные прогнозы о возможных сроках восстановления рынка отказывались, ссылаясь на «сложную макроэкономическую ситуацию в стране». Кроме того, они прогнозировали, что улучшение ситуации не сможет быстро повлиять на снижение портфелей: остаточный след зимнего падения может оказаться слишком велик. Это подтвердили и цифры: к маю годовые темпы прироста совокупного портфеля необеспеченных кредитов физлицам перешли в отрицательную область, составив, по данным ЦБ, минус 1,8%. При этом к 1 августа они уже составляли минус 7,2%.

По данным Банка России, динамика портфеля необеспеченных кредитов в целом по банковской системе составляет в годовом выражении по итогам октября минус 11%, итоговое значение в целом по 2015 году может быть в районе минус 15%.

БУРАН И ОТТЕПЕЛЬ
Картина рынка розничного кредитования в целом была сходной: самой тяжелой, по мнению большинства опрошенных банков, оказалась первая половина года, а с лета наступило «некоторое облегчение».
В момент резкого падения выдач в декабре 2014 года ЦБ в помощь банкам ввел мораторий на ограничение полной стоимости кредитов (ПСК) сроком на полгода. Поддержка банкам также была оказана в сегменте кредитов с самым большим «чеком» — ипотечных. Мера позволила кредитным организациям выдавать займы на квартиры в новостройках по ставкам не более 12% годовых в рублях (при первоначальном взносе в размере не менее 20% стоимости приобретаемой недвижимости и сроке погашения займа до 25-30 лет).

По данным Минфина, в марте-ноябре (с момента запуска программы) 37 участвующих в ней банков выдали 173,55 тыс. ипотечных кредитов с господдержкой на 309,236 млрд рублей. При этом объем субсидий составил около 2,114 млрд рублей.

В конце декабря глава ВТБ 24 (MOEX: GUTB) Михаил Задорнов заявил о сокращении выдач ипотеки в своем банке на 40% в 2015 году, подчеркнув, что в отсутствие господдержки динамика была бы гораздо хуже. При этом он полагает, что если правительство продлит программу льготной ипотеки для новостроек, «ипотека вырастет процентов на десять и потянет весь рынок кредитования».
Сигналом, что ситуация меняется, стало решение Банка России не продлевать мораторий на ограничение ПСК после 1 июня. Опрошенные «Интерфаксом» банкиры позднее действительно заявили, что действующие ограничения не оказывают на них существенного влияния.

То, что третий и четвертый кварталы оказались для банков более стабильными, подтверждает и статистика самих кредитных организаций. «Средний объем выдач по всем продуктам банка в июле-ноябре 2015 года показал рост на 56% по сравнению с первым полугодием 2015 года (с 3,02 млрд до 4,73 млрд рублей)», — сообщил зампред правления Лето банка Александр Самохвалов.

«По Уральскому банку реконструкции и развития мы фиксируем увеличение объемов кредитования. Так, если в первом квартале объем выданных кредитов составил 2,9 млрд рублей, то уже во втором квартале — 4,7 млрд рублей, в третьем квартале он достигает 5,1 млрд рублей, в четвертом квартале удалось эти позиции сохранить», — рассказала начальник управления кредитных продуктов УБРиР (MOEX: UBRD) Светлана Давыдова.

Но о полном восстановлении рынка розничного кредитования говорить пока не приходится. По мнению большинства опрошенных агентством «Интерфакс» экспертов, основная причина находится, как и год назад, на поверхности: всему виной экономическая ситуация в стране. «Люди берут займы гораздо более осторожно, предпочитая сокращать свои траты и снижать потребности, а не обеспечивать себе прежний уровень жизни за счет кредитных средств. В целом мы ожидаем снижения рынка кредитов физлиц за 2015 год более чем на 5%. В ВТБ 24 при этом портфель по сравнению с началом года останется стабильным», — отмечает зампред правления ВТБ 24 Екатерина Петелина.

ПОСТОРОННИМ В
Вместе с тем причины резких смен климата на рынке крылись не только в спросе, но и в предложении. Многие банки в 2015 году вынуждены были перестраивать уже обкатанные модели работы и рассматривать новые направления, приостанавливать действующие программы кредитования или чаще обычного менять их условия (ставки, лимиты, сроки), а также уровни одобрения заявок на займы.
«Сейчас абсолютно все банки пересмотрели свои рисковые стратегии. Еще совсем недавно никто не хотел видеть на несколько шагов вперед, наращивая портфели любой ценой. Очевидно, что ужесточение регулирования со стороны ЦБ в значительной степени отрезвило сектор. Основная цель многих сегодня — не нарастить портфели, а остаться в рамках «нулевой» прибыли и сохранить «качественный» портфель», — считает директор департамента розничного бизнеса Росгосстрах банка Андрей Борискин.

Курс на очищение клиентской базы, принятый банками в кризисный момент, предусматривал и сокращение выдач людям «с улицы»: кредитные организации все заметнее стали отдавать предпочтение «своим». Так, как сообщил зампред правления Лето банка Александр Самохвалов, кредитная организация снизила в 2015 году кредитование сторонних клиентов вдвое по сравнению с показателями 2014 года. Вместе с тем он отметил, что это сокращение компенсировали повторные и корпоративные клиенты.

При этом банкиры дают разные оценки жизнеспособности такой модели поведения в будущем. «В 2015 году в связи с существенным ростом объема просроченной задолженности по кредитам и высокой закредитованностью населения банки в основном концентрировали усилия на работе с существующей клиентской базой с прозрачной кредитной историей и прогнозируемыми рисками. Клиенты «с улицы» в текущей ситуации являются наиболее рисковыми с точки зрения кредитования. Однако клиенты «с улицы» являются важным источником увеличения клиентской базы банков, поэтому в 2016 году будет постепенно открываться кредитование данного сегмента клиентов», — полагает директор департамента банковских карт и потребительского кредитования банка «ХМБ Открытие» (MOEX: HMBO) Ольга Овчинникова.

«В нашем банке такой человек («с улицы» — ИФ) может оформить только POS-кредит, поскольку данный вид относится к низкорискованным. С осени, для оценки качества входящего клиентского потока, мы в тестовом режиме можем выдать другой вид кредита клиенту «с улицы», но эти выдачи носят единичный характер и говорить о смене тренда в данном направлении пока преждевременно», — отмечает аналитик Хоум кредит энд финанс банка (MOEX: HCFB) (ХКФ) Станислав Дужинский.

Один из вариантов выхода из этой проблемы продемонстрировал в прошедшем году Тинькофф банк (MOEX: TCSB) : неорганический рост его портфеля обеспечила покупка кредитов Связного банка на 6,4 млрд рублей. В результате, по словам предправления Тинькофф банка Оливера Хьюза, органический и неорганический рост позволили увеличить портфель банка в текущем году на 10%.
Банкиры признают, что, если рынок продолжит раскачивать в разные стороны, пересмотр моделей работы с клиентами и продуктовых линеек ждет их еще не единожды.

«Традиционная банковская бизнес-модель подверглась настоящему испытанию, и в ближайшей повестке дня банкиров сейчас стоит задача трансформации бизнес-модели. Эксперты прогнозируют темпы роста банковского сектора в пределах 5-15% в год, одновременно с этим банкиры должны научиться работать с более низкой маржой», — считает старший вице-президент банка «Глобэкс» (группа Внешэкономбанка (MOEX: VEBM) ) Татьяна Жаркова. При этом она отмечает, что лучше всего в кризисной ситуации себя все-таки чувствуют универсальные игроки, чей бизнес диверсифицирован.

Больше других изворачиваться пришлось монолайнерам, специализирующимся на необеспеченных малых кредитах: их ниша оказалась наименее устойчива к вызовам 2015 года. По